太保收编瑞福德，馅饼or陷阱？

记者徐静　　继借道长江进军养老险地盘后，太保为获取保险行业全牌照，打造“保险帝国”又出新招　　日前，瑞福德健康保险股份有限公司内部员工告诉记者，太保董事长高国富已经前往瑞福德视察，目前两家公司已就股权转让问题进行了密切的磋商，而中国太保也已对瑞福德进行尽职调查，收购是十之八九的事，目前只是未确定最终的转让价格和股权。　　意在保险行业全牌照记者从瑞福德内部人员处了解到，目前瑞福德大部分产品均已停售，目前只有个人住院医疗保险和福乐年年重大疾病保险等几款险种仍然对外销售。值得一提的是，这些产品的保障期限均只有一年。　　此前瑞福德大力宣传的长期护理保险、中老年综合保障计划和自助保险卡业务也已停售。其中有一款被称为“中老年综合保障计划”的拳头产品，据业务员介绍，中老年客户只需要缴3万至5万元，就可以保障到70岁。“但是后来算下来，这个产品会导致公司亏损，已经停止销售了。”　　据了解，成立于2006年1月的瑞福德，注册资本金3亿元，股东主要为来自深圳的几家民营企业。瑞福德的前身是阳光健康险公司，开业之初就曾经历一次股东的洗牌，开业第三年再度面临股权的重大调整，甚至有从此不复存在的可能。　　此外，记者了解到，2009年一季度，瑞福德被保监会通报批评两次。一次是因为瑞福德销售一款名为“福满堂”健康护理服务计划时，违反保监会有关产品的监管规定，以向客户返还健康维护保险金、健康体检奖励金等名义给客户提供附加利益。之后不久，保监会通报批评了该公司的总精算师，少提、漏提准备金及相关负债等。　　专业健康险公司处境尴尬专业人士表示，太保收购瑞福德，表面看似有利于其保险主业做大做强，但是短期而言除了得到一张专业牌照外，受益有限。目前，国内有人保健康、平安健康、昆仑健康和瑞福德健康等4家专业健康险公司。2008年健康险的原保险保费收入为585.46亿元，4家专业健康保险公司的贡献仅为140亿元左右，其中人保健康高达137.77亿元，位居第二的瑞福德健康也仅为2.43亿元。而在专业健康险公司获得的超过140.7亿的保费中，八成以上来自带有理财性质的业务，规模在110亿左右，而人保健康和瑞福德正是其中的始作俑者，这也直接导致了这两家公司偿付能力的危机。　　昆仑健康险公司的员工告诉记者，寿险、财险公司均可以开展健康险业务，而这些财寿险公司往往把投资类产品与健康险打包在一起，健康险产品往往价格很低，甚至亏本销售，作为吸引客户的手段。　　此外，市场上的4家专业健康险公司可分为两类：人保健康与平安健康均由综合性保险公司开办，昆仑健康和瑞福德健康则是无依无靠的“纯”专业公司。虽然都要和其他寿险、财险公司竞争，但前一类可以利用综合保险公司在渠道、客户等方面的很多资源，而后一类所有的事都得自己做，无形中更增加了公司的经营成本。　　此外，业内人士告诉记者，健康险虽为市场上需求最大的险种，却比其他险种难做，一是赔付比较大，另外一个非常重要的原因就是除了保险人与被保险人之外，还引入了第三方———医疗服务机构，关系的复杂化造成道德风险管理难度加大，常常导致理赔风险失控。　　在健康险市场上，来自被保险人的道德风险主要表现为：健康险消费者参保后，会较多地索取医疗服务，甚至与医疗卫生机构“合谋”;或者以伪造、变造的有关证明、资料或其他证据，编造虚假事故原因或夸大损失程度。据了解，美国商业健康险欺诈带来的损失占总健康险保费的10%，而在我国，业内普遍认为远大于10%。因而综合而言，太保收购瑞福德，有利于其在保险行业全面发展，但是否能够真正做好做强，还是需要市场检验。