郭建杭
网贷平台的监管靴子迟迟未落地,9月12日,百度对网贷平台先发难——P2P平台年化收益不得超过18%,否则将予以下线处理。
老牌P2P平台翼龙贷受到百度利率管制波及最大。翼龙贷CEO王思聪在接受《中国经营报》记者采访时表示,9月12日之前就已收到百度的通知函。在翼龙贷收到的通知函中包括翼龙贷网、好收益、新联在线等共4家平台被点名要求降息,此外其他平台则被要求自查。
翼龙贷“被”降息效果明显,翼龙贷内部人士表示,“我们经过协商后决定主动降息2个点。”根据网贷之家数据显示,过去半年中翼龙贷平均收益为19.77%,在过去30天,平均收益为19.66%,9月16日,平均收益为18.29%。
在过去的几个月中,以高收益闻名的晋商贷积极通过百度推广平台进行业务拓展,在此次百度利率管制中表示受影响不大。晋商贷CEO郝晓海对本报记者表示,“晋商贷从几个月之前开始下调利率,在百度利率管制之前,我们的标的收益就在18%之下。”网贷之家数据显示,7月6日,晋商贷收益最高值为27.85%,随后两天收益出现明显下降,9月16日,利率为16.48%。
同时被点名要求降息的好收益、新联在线和三分贷款影响较小。新联在线在过去30天,平均收益为17.22%。
满标时间增加数千倍
业内人士对记者表示,“这四家平台中只有翼龙贷在百度网贷推广白名单中,翼龙贷降息压力较大。”
翼龙贷在降息公告中也表示,由于平台在百度进行了搜索端的竞价排名推广、百度财富的推广、品牌起跑线的推广、网盟推广等各个形式的推广,所以最终决定遵照百度要求降息。调整后的利息情况为:信用标,7至12个月贷款的利率不高于18%,6个月贷款利率不高于16%;抵押标17%。
王思聪对记者表示,“互联网平台的流量还是基于百度的推广,如果不执行此标准会面临下线,对互联网权重影响较大。”不过王思聪也同时表示,“按照百度要求降息后,百度同时会加大推广力度,增加一些进入互联网推广端口。”
对翼龙贷来说,短时间内降息后的影响开始显现,降息之前日新增投资人数为700人左右,降息之后日新增投资人数500人左右,20%的投资者受到影响。此外翼龙贷线上满标时间增加,此前新标呈秒杀状态,降息后满标时间延长到一两个小时。
不过王思聪同时表示,9月15日平台成交额1500万元创历史最高峰,“满标时间延长了两三个小时,但是最终成交额还是不错的。”
在王思聪看来,百度利率管制对高利息的网贷平台存在短期影响,但是长期影响有限。“平台利息下降容易导致投资者不满情绪,但是多家平台比较后,投资者仍会选择相对较高收益的平台,所以长期来看,影响有限。”王思聪说道。
记者翻查在百度进行推广的网贷平台发现,目前约有几十家网贷平台进行推广,其中收益较高的平台约为十几家,在百度利率管制后,这些平台仍是收益较高类平台。
值得注意的是,有业内高息平台负责人对记者表示,“此前就有业内人士要求我们降息,认为我们高息扰乱市场规则。”
从百度的利率管制通知中可看到,在百度平台进行推广同时收益率长期超过18%的网贷平台受影响较大。广东互联网金融协会会长陈宝国透露,P2P行业较此前高利率已经有所下降,下降幅度最高达到10个百分点,平均利率为18%左右,正在向市场化利率理性回归中。
王思聪表示,“降息后的影响15~30天就可以消除掉,因为目前P2P主流利率在12%~15%之间,少数成立时间较短平台给出高收益,降息后翼龙贷仍是高利率平台,所以投资者最后还是会回来。”
P2P收益将回落
百度在给网贷平台的通知函中表示,“考虑到平台运营成本和利润,综合利率高于18%的P2P平台有可能涉嫌高利贷行为。通过对目前已上线P2P客户的巡查,发现部分客户页面涉及收益宣传高于18%的情况潜在风险较高,需要对相关信息进行整改。”
也有业内人士表示,“在监管细则落地之前,百度提出此下架标准,与监管层沟通的可能性较高。”
不过,多位业内人士都表示,P2P收益终将回落。郝晓海表示,“P2P的高收益时期已经过去了,未来将走向更稳健收益阶段,百度此次进行利率管制是积极推进P2P利率回归正常。”王思聪同样认为,“P2P平台总的趋势也是利率降低。”
事实上,目前多数网贷平台的业务模式本质仍是民间借贷。行业发展初期,投资者追逐高收益,不断出现平台跑路让投资者认识到,高利息可能带来巨大风险,投资者逐渐从追逐高利息到趋于理性。从融资者角度来说,尽管网贷平台较多,但可以选择更低成本的平台。
业内人士表示,“超过20%收益率的产品,融资者需要支付23%左右的成本,市场规律下,融资人无法承受这么高的成本,此类项目对投资者来说风险也较高,未来将逐渐被淘汰。”
慧财网CEO彭勇此前就表示,根据目前行业情况,排除具有国资背景以及强势背书的网贷平台如陆金所等,其他P2P平台年化收益率应保持在10%~20%的位置,而且这一水平将持续一到两年。
在百度利率管制之前,就已经有多家网贷平台主动降息,晋商贷、金海贷等平台都数次降息,不再将高息作为揽客手段。网贷之家数据显示,截至2014年8月,P2P平均利率为17.46%。此前有机构不完全统计,2013年全年P2P平均利率为25.06%。相比两年数据可见,行业整体利率已经有所回落。