“民间创投第一人”留巨债主动自首

红鼎创业投资有限公司董事长刘晓人 (资料图)　　5月4日，刘晓人独自走进浙江省德清县公安局经侦大队，突然宣布自己无力偿还巨额债务，主动自首。到6月10日，德清县人民检察院宣布，刘晓人因涉嫌非法吸收公众存款被批准逮捕。这位曾被称为“民间创投第一人”留下的，是高达2.15亿元的巨额债务和20多名无奈的债权人。据估计，如果加上仍在幕后的债权人，刘晓人的资金漏洞应该超过4亿元，而在前台的创业投资公司“红鼎创投”的账面上，却只有3000万元的投资项目。传统的民间拆借与现代的公司创投之间形成一个巨大的金钱黑洞。　　记者◎陈超　　自首　　4月29日，浙江省德清县城关法院突然收到一纸诉状，姚财康起诉刘晓人借贷1980万元不能按期归还。　　这次诉讼对整个德清县商界是一次不小的震动。姚财康是当地著名企业家、县人大代表，他的诉讼使刘晓人的借贷网络第一次浮出水面。“姚财康起诉第二天，我就接到刘晓人的电话。”余老五(化名)告诉本刊记者，他是刘晓人10多年的密友，也是红鼎创投公司的股东之一。“刘晓人当时很着急，说根本拿不出这么多钱来还他，让我出面调解。”4月30日，余老五赶到县城的红韵坊茶馆，在一个包间里与姚财康见面。　　“见面前，刘晓人对我说，现在他正在做一个项目基金，钱都在基金里，一时拿不出来。”余老五说，见到姚财康后他也如此解释。按照浙商中的辈份，余老五和刘晓人都应该管姚财康叫师傅，“我当时只能劝他，刘晓人现在遇到困难，咱们只能协商慢慢还钱”。刘晓人所说的这个项目是杭州市下沙开发区的一笔项目基金，按照意向书，基金总额1亿元，其中市财政拨款2500万元，通过集资筹款另外7500万元。去年底，刘晓人用这份意向书在德清县的浙商中筹款，姚财康得知刘晓人筹款，就向他催还所欠借款，却被一拖再拖。直到4月底，忍无可忍的姚财康提起诉讼。　　“我在跟姚财康谈判时，才知道他公开的仅仅是1980万元，实际借款数额达到3800万元，连本带利达到5800万元。”余老五告诉本刊记者，最初姚财康并不同意分期还款的协商条件，执意要求冻结刘晓人当时正在筹集的基金，“可是检察院去查这笔基金的时候，却发现刘晓人根本没向这笔基金里打一分钱。姚财康这才知道拿不到钱，只能同意刘晓人分期还款”。　　5月4日上午8点，刘晓人到城关法院签署调解书，同意在规定时间内分期还清姚财康1980万元的借款。本以为能暂时渡过难关的刘晓人没想到，正是这次诉讼暴露了他自己的资金危机。“5月4日下午，刘晓人从法院回来，就去了一家律师事务所，巧的是在事务所碰到了另一个债权人。”据说这个债权人有“社会上的关系”，在事务所碰到他，就直接威胁他立刻还钱，并且把刘晓人堵在房间里。刘晓人又向余老五求助，余老五说他赶到律师事务所时，被拦在门外，透过窗户，他看见刘晓人在哭着不停地发短信。17点左右，警察赶到现场才平息了这场风波，之后，刘晓人到德清县公安局经侦队自首。　　经过经侦队的讯问，刘晓人承认自己吸收民间资金，已经无力偿还借贷。“他是真的挨不下去了，否则也不会来自首。”经侦队队长潘国良曾这样表示。　　茶楼里的民间拆借　　德清县隶属湖州市，距离杭州仅有不到一小时车程。从杭州一路向北，104国道两侧都能看到德清县的企业，行业涉及钢琴、涂装、建材等，据说德清有一个镇的钢琴产量占到全国的1/3。浙商大部分以餐饮、制造业起家，经过几十年积累，形成浙北独特的中小企业集群，红鼎创投的诞生就基于浙北传统制造业奠定的资金基础。　　余老五一家兄弟5人，老五跟刘晓人的关系最密切。余家和刘晓人都住在德清县上柏镇，这个104国道边上的小镇就有上百个小企业，在当地颇有名望。刘晓人也是依靠余氏家族等同乡商人的支持，成就了“天使大哥”的“事业”。　　余老大(化名)是余氏家族的族长，他说：“我们兄弟五个从上世纪80年代开始开餐馆起家”。余老大回忆，兄弟5人在德清、杭州及安徽连续开了几家餐馆，有了一定的资金积累后开始涉足涂装行业，与美国一家企业合资在德清开了一家涂料厂。积累了几百万元资金后，5人分散到全国各地继续家族生意，有的做服装，有的继续投资餐饮，近30年整个家族成为上柏镇数一数二的商人家族。　　在余氏兄弟眼中，刘晓人已经算是家乡的能人，喜欢书法，这在乡下显得很有文化。同乡总结刘晓人的性格时，不约而同地用了东北话“爱忽悠”。余老大向本刊记者回忆：“他曾经跟我说，有一次他去看一个领导，顺便在路边买了两个西瓜，结果跟那个领导说‘这是我80多岁的奶奶自己种的，请领导尝尝’。这样的本事我们一般人学不来。”　　余氏兄弟起家时，刘晓人也开始投资。90年代末，他在镇上准备开一家根雕厂，因为缺乏资金，他说服粮食局的会计，暂时挪用国家粮食收购款700万元。不料第二年根雕厂严重亏损，刘晓人经过多方筹措才还了400万元，结果，参与挪用公款的会计被判刑，刘晓人也险些有牢狱之灾。　　为了偿还根雕厂的亏损，刘晓人几乎身无分文，“当时他还跪在我们家哭着求我们帮他一把”。余老大回忆，于是他就把刘晓人留在自己厂里做工，每月发五六百元的工资，“连他儿子的学费都是我们家支付的”。　　到2000年左右，刘晓人用自己积攒的钱，到县城一家酒店大堂里承包了几个茶座，到2004年，他又在县城开了“红韵坊”茶楼。这家茶楼成为他起家的平台。　　“到茶楼里喝茶的都是德清本地的老板。”余老大告诉本刊记者，刘晓人在办茶楼时就已经颇有心计，他使用的是德清交警队一名工作人员孙剑的姓名，“名义上茶楼不是他自己的，可以避免他的熟人赊账”。接待客人的时候，刘晓人又以茶楼老板的身份出现，与平日低调的浙商不同，刘晓人似乎更愿意炫耀自己的财富，“光名车就有好几辆，宝马、奔驰、保时捷”。这样的表现让德清商界对刘晓人刮目相看，一时间红韵坊茶楼成为德清县商人的集散地。　　“商人之间的拆借成为刘晓人发财的起点。”余老大告诉本刊记者，企业主之间，时常出现资金短缺，从银行贷款的手续又比较复杂，商人间的临时拆借就成为主要的融资手段。刘晓人在茶馆中结交了大量企业主，对于资金短缺的信息了解最快，“他就成了企业主之间拆借的中间人”。　　余老大记得最初的几笔拆借都是几十万元。“他对我说，一个老板临时有笔生意，现在有30万元左右的资金缺口。如果能借一笔钱补上，这笔生意就有30%以上的利润，这笔钱也有5到6分的利息。”最初的借款数额大多在30万～50万元，期限也在10天至一个月，有时一个月的利润甚至能超过10%。“他也经常劝我们说，这笔钱比放在银行里强多了。”随着他连本带利归还周期很短，迅速与德清当地商企建立起了信任关系。　　红韵坊茶楼成立之初，刘晓人给债权人的回报非常诱人。2006年他找到余老大，说有一批煤炭生意，已经联系好买家，但是缺500万元资金。“他告诉我如果借500万元给他，他一个月内就能还上，还至少保证6分利。”余老大说他当时有些犹豫，可是想到从前刘晓人资金周转似乎一直没有什么问题，就拿出了500万元现金。果然一个月之后，刘晓人还给余老大560万元。这让余家喜出望外，对刘晓人的信任也上升到顶点。“最多的一次，他来拿现金，我们用编织袋装了满满三袋。”[page]　　红鼎神话　　即便如此，谨慎的余老大说，他还是不想把自己的大部分现金投给刘晓人。“500万元那笔借款归还后，他又分两次借走210万元，却没有按期还上。我当时想，这就是底线吧，不能再投了。”红鼎创投的成立让余老大这些谨慎的商人打破了底线，以“红鼎”为幌子，民间融资的规模被无限放大。　　“刘晓人在互联网投资方面本来是个外行。”马川(化名)是红鼎创投创始之初的高级管理人员，他告诉本刊记者，与项建标的合作成为刘晓人拓展业务的转折点。2005年，刘晓人与项建标开始生意上的合作，这使刘晓人的生意从德清扩展到杭州。起初，项建标在杭州开了一家广告公司，2005年，他准备投资一家网站，名为“青铜社区”，找刘晓人合作，当时刘晓人爽快地投资500万元。　　“青铜网络因为一些技术问题最终没有成功，这没达到刘晓人的预期。奇怪的是，‘青铜’投资失败后，反而坚定了他投资互联网的决心。”马川告诉本刊记者，“青铜”投资失败后，刘晓人与项建标商量合作进行创业投资。2006年7月，红鼎创投成立。“红鼎的注册资金有3000万元，分3年到账。”刘晓人拉上德清县的几名故交——叶明、余老五和自己的外甥梅从笑，加上项建标，一共5人组成了红鼎创投的股东。余老五告诉本刊记者，在投资入股的时候，自己曾投资1000万元，叶明也投资450万元，这笔钱是红鼎的原始资金。马川却说：“公司的账目显示，红鼎所有的原始资金都是刘晓人出的，也是从他个人的账户转入公司账户，项建标当时没有出资，出任公司总经理，占15%的干股。其他股东更是完全不参与公司经营。”　　“互联网这些我们哪懂，都是刘晓人自己在做。”余老五说。刘晓人利用自己的大股东身份完全掌握了红鼎的投资方向。“我当时主张进行风险投资(VC)，可是刘晓人执意要搞天使投资。”项建标无奈地说，当时公司的注册资金只有3000万元，而且还没有全部到位，刘晓人就以资金不足为由，开始红鼎的天使投资业务，这些投资项目为他赢得“天使大哥”的称呼。　　事实上，红鼎在所谓天使投资上的规模却非常有限。加上互联网之外的企业总共只有8家，投资额也没有超过注册的3000万元。蚂蚁网是红鼎天使投资的受益者之一，其CEO麦田回忆，当时准备进行天使投资的一共有三家，只有红鼎是以公司的身份进行投资的，这样麦田感到更有保障。“我当时去找刘晓人谈投资的时候，我还有另外两家竞争对手，刘晓人直接中断了另外两家的陈述，起身跟我单独谈，很快就同意给我100万元的投资。”正是靠着这100万元的天使投资，蚂蚁网迅速组建，启动资金用完后，刘晓人同意追加200万元投资，但款项的拨付似乎总是不能及时到位。“每次拨款都要我不断催他，每次只有10万元左右，刚刚够我们的设备和工资。与我们同时上线的开心网在拿到大笔投资后，有资本迅速进行宣传推广，他们一周的宣传资金就超过我们一年的。”　　2008年浙商风云颁奖大会上，刘晓人第一个走上红地毯，这样的镜头在德清商人的脑海中留下了深刻的印象。作为浙商的风云人物，刘晓人的名望不断升高，刘晓人也开始在德清以红鼎公司的名义大量募集资金。“红鼎成立之后，刘晓人告诉我，5月份创业板要上市，我们可以购买公司的原始股，如果以5元一股算，一上市就是40元。”余老大说他禁不住这样的诱惑，陆陆续续拿出上千万元资金交给刘晓人，“他经常打电话说某个项目还需要几百万元资金，有时我自己的流动资金不够，就会跟我的老表借一两百万元临时凑齐。”2008年一年，余老大把大量资金投向刘晓人，对他的经营却一无所知。今年初，他向刘晓人催还借款的时候，只得到刘晓人开出的1500万元的借条。　　据统计，2008年一年，刘晓人募集的资金就超过1个亿。所有债权人都以为自己的钱投给了红鼎创投，可以在一级市场上购买公司的原始股，但没有想到，2008年底，就再也没有拿到刘晓人的利息或红利。他们不知道的是，自己的钱并没有打进红鼎公司的账户，而是直接进了刘晓人的个人账户。而红鼎公司的账目上，一直都只有注册的3000万元。　　民间拆借与公司创投的断裂　　刘晓人在融资方面仍然依赖传统浙商的关系网络。他的债权人大多集中在上柏镇，仅余家五兄弟借给他的钱就超过5000万元。同乡的吴勇(化名)也是受害人之一，“刘晓人在我们镇上早就有些名气，大家也都认识”。吴勇经营一家化纤厂，2006年到红韵坊喝茶的时候，与刘晓人渐渐熟悉起来，最初也是三五十万元的拆借，“在商人之间这都是很平常的事情，都不用打借条”。刘晓人也很守时地归还了这些借款。　　当这种信任关系建立起来后，刘晓人就以协商入股的名义筹资。“当时他经常与我们同乡几个老板聊天，说现在工作不好找，可以让我们的孩子大学毕业后到他的公司里帮忙。”为了展现自己实力，刘晓人不时通知自己的同乡，电视台、报纸又在报道自己的事迹。　　“一般情况下，我们之间的拆借都用于自己的生意，大家都是制造业出身，对行业也比较了解。但刘晓人告诉我们要搞创投、投资股票、互联网，这些我们都弄不明白。”吴勇说，刘晓人利用这种信息不对称，传统行业的商人根本不会想到介入他的经营，“他只是告诉我们，500万元一股，经营状况正常的话，每个月有10%到30%的利润，即使不好，每个月也有2分利。”　　吴勇告诉本刊记者，他当时就从自己账户中取出300万元资金，由于凑不够500万元，他又成为融资的中间人，将自己的工厂、房产做抵押，二次融资200万元，凑齐交给刘晓人。“今年过年前，我催刘晓人先还一部分，可是他经常不接电话，只是偶尔回一条短信：‘再等等，冬天已经到了，春天还会远吗？’”　　“现在看来，刘晓人极有可能用这笔资金进行投资或借贷，金融风暴使浙江的中小企业大量倒闭，必然导致资金链断裂，只能后账还前账，高额的利息会扩大资金漏洞。”马川分析，以目前公开的借款数额计算，2个亿的债务每个月仅利息就需要支付500万元左右，如果加上尚未公开的融资，再以复利计算，每个月刘晓人支付的利息可能有上千万元。　　“我一直坚持想做风险投资，天使投资的风险太大，回报周期又长。”终于，在2007年底，项建标因经营理念不合离开了红鼎创投。“不过两人并没有因此分道扬镳。”马川说，今年初，下沙开发区基金融资成为两人合作的起点。　　“下沙开发区的项目本来是项建标争取到的。”马川说，但是项建标并没有足够的融资能力，因此回头找刘晓人。这时刘晓人已经被债务逼得焦头烂额，“急需一个大项目融资来缓解资金压力。”因此，当项建标找到刘晓人的时候，刘晓人同意帮项建标融资，同时还不忘提出条件，让项建标做担保让他再借一笔钱，用于支付债务。最终项建标担保让一家公司借给刘晓人800万元，“结果我也成了他借款的受害者”。项建标说。　　下沙开发区的项目似乎让刘晓人看到了希望，他开始在德清的浙商中广泛宣传自己拿到这个项目，准备以此进行新一轮融资，缓解2008年的资金危机。结果引起姚财康和一些债权人的注意，开头的那场诉讼最终成为压垮刘晓人的最后一根稻草。　　在浙江，“民间拆借、借贷都是很平常的事”。马川说，而极富地方色彩的是，浙商中的信贷大多仍保留在口头承诺，余老大说他陆陆续续借给刘晓人大笔资金后，只是在追债的时候才拿到一张借条，只是偶尔把借款的记录写在一张皱巴巴的纸上。与其他民间借贷相比，刘晓人的高明之处在于用高科技的“幌子”，有效阻断了信息沟通。