渣打银行林添富：我们只做小企业贷款

大连是林添富这周行程中的重要一环。　　这位渣打银行(Standard Chartered)（中国）有限公司个人银行中小企业理财部的董事总经理，将要去宣布其大连分行从此开展“中小企业无抵押贷款”业务。　　至此，渣打已经把这个王牌产品推广到了中国13个城市，“我们希望有渣打分行的地方都能做这个业务”，林添富说。　　与从2007年下半年由金融危机引起的紧张情绪形成对比，渣打去年年末把中小企业的无抵押贷款由一线城市向二线城市推广，而这种不需要抵押品的贷款产品，额度也从50万上升到了100万，贷款周期则从最初的24个月延长到了36个月。　　前提是，渣打这个业务2008年即使在全球逆势中都有大的增长，“中国表现更是数一数二”。“渣打从2006年在中国试水这款产品，目前无论是风险控制还是市场营销方面都已经有了比较成熟的方案。”林添富说。尽管不能透露单个业务的数据，但其2009年第一季度仍有大的增长。得到确定的是，这个增长数据并没有“同比30%那么高”。　　渣打中国立足于中小企业已成定势。6月初在“预言与奇迹”第四届“中国最具成长性新锐企业奖”评选活动启动仪式上，渣打中国首席执行总裁兼董事会常务副主席曾璟璇就表示：这不仅基于渣打有中小企业的国际经验，更是基于“国内有庞大的需求”。她说，“在服务于中小企业的平台上，相信未来渣打只是其中一家。”　　根据统计，我国金融机构各项贷款余额近35万亿元，比年初增长了4.58万亿元。但这其中只有约4%流向了中小企业。　　“渣打的领先优势肯定是暂时的。”林添富坦率地说，他们也在寻求创新。但“我们也和VC、PE等机构谈过合作，最后都不了了之。”即使做了四年的创新性企业评选，其目的也并非发掘客户而是“给中小企业提供更多机会”。此前入选渣打创新性企业评选的深圳三诺和四川桑莱特，“在后来的股权融资中就相对容易。”　　《21世纪》：对于中小企业的没有抵押物的贷款方式，很多人会认为风险很高。渣打如何进行风险管理呢？　　林添富：举个例子，比如在产品设计环节，无抵押贷款实行按月分期付款，把2个月或者3个月的贷款分成24期或者36期来还款。这样做，一方面减轻了企业全额还款的资金压力，无形中也降低了我们的风险。　　在选择贷款对象时，我们也会通过分析其收入和负债情况，挑选那些一开始就能确定有按期还款能力的企业。就我们接触的大部分小企业而言，都很有信用。比如他们觉得下个月资金紧张可能还不出钱，很多都会提前还款。　　《21世纪》：就我所知，经营满2年的小企业都可以申请无抵押贷款。但你们怎么找出符合条件的呢？如何规避其中的欺诈行为？　　林添富：每一项业务都不可能完全没有损失，无抵押贷款也如此，在此前的运作中也碰到过客户存在欺诈行为的，比如修改或者作假的业务报表，经营情况不实等。其实全球的中小企业都一样，业务报表都存在问题，谁会在一开始就请专业的机构来处理财务数据？　　我可以说的是，目前这个业务的坏账率尚属理想。不可能完全规避欺诈行为，只能多做一点尽量规避。　　在贷前，我们会尽量去收集有关资料，找专业会计师审核数据、找公司的供应商了解情况。在贷后管理上，一旦发现公司有造假等行为，就会马上停止业务。这也有赖于渣打是把中小企业业务纳入到个人理财部门，为中小企业提供涉及资金需求的一揽子计划，也包括企业主个人的理财计划等等，因此企业的资产、负债情况相对更透明。　　《21世纪》：那些增长快速、现金流稳定的企业可能也正是私募股权投资机构的目标，渣打是否会考虑和VC、PE合作呢？据说渣打往届的“中国最具成长性新锐企业奖”获奖企业在后期的股权融资中，就比较顺利。我们的目的是否也是寻求和VC、PE的合作呢？　　林添富：首先参加评选的并非都是我们的客户，因此在评选之后
它们的情况如何，我们也没有太多跟踪。从渣打的角度，我们更会提供比如为这些企业打开国际贸易的通道，利用我们全球的网络使它们更了解海外市场、所需要的产品以及技术情况等等。　　我们曾经和一些VC、PE机构探讨过合作的方向，但是最后都不了了之了。从我们的角度看，目前并没有看到合作的机会，理由是VC、PE的运作模式和银行太不一样。他们用的是股权投资的模式，会更介入企业管理；而银行做的是债券融资，有抵押物就可以。　　事实上我们认为，VC、PE和银行之间甚至存在一定的竞争关系，如果企业引入了股权投资对银行贷款的需求短期内肯定是减少了的。　　《21世纪》：国内有人认为，VC、PE投资的企业相对增长性高，那么在其投资之后，银行可以为其提供贷款，比如说流动资金贷款？　　林添富：不排除有人在这么做。于渣打而言，我们认为VC、PE与银行之间的资金性质不太一样，很简单的一点，比如他们的投资期限理论上都在3-5年，但我们的贷款产品很少有超过6个月的。假如在银行滚动贷款的情况下，VC、PE投资的这家企业不行了，对它们而言这个风险是可以承受额，但对银行这是实实在在的坏账。　　其实这个问题又回到了最初，VC、PE看中的是企业的想法、商业模式可能带来的高增长性，但银行的生意更追求安全性，所以企业主的信用、企业的现金流稳定才是王道。